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| 研究生： |
周奇勳 |
|---|---|
| 論文名稱： |
美式新奇選擇權之相關研究 |
| 指導教授： |
陳松男
蔡紋琦 |
| 學位類別： |
碩士
Master |
| 系所名稱： |
商學院 - 統計學系 Department of Statistics |
| 論文出版年： | 2002 |
| 畢業學年度： | 90 |
| 語文別： | 中文 |
| 論文頁數： | 105 |
| 中文關鍵詞： | 提前履約溢酬 、偏微分方程 、二次逼近法 、修正二次逼近法 |
| 相關次數： | 點閱：260 下載：6 |
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美式態型的新奇選擇權在現今金融市場逐漸扮演重要的角色，但是由於其性質較歐式複雜，在評價上尚未發展出公式解(Closed Form Solution)。本文以解析近似模型(Analytical Approximation Pricing Model)為評價觀念，求解提前履約溢酬的價值，推導出評價模型，從而運用在三種不同型式的新奇選擇權上；包括次方選擇權、匯率連動選擇權、與數據選擇權。另外，在數值結果分析上，藉由給定不同水準的參數，與不同的評價模型進行比較分析，本文之評價模型具有精確且計算效率的特點，提供投資雙方在契約訂定上參考依據。
謝辭
論文摘要
目錄
第一章 緒論-----1
第一節 研究背景-----1
第二節 研究動機與目的-----2
第三節 研究架構流程-----3
第二章 新奇選擇權-----5
第一節 次方選擇權-----6
第二節 匯率連動選擇權-----7
第三節 數據選擇權-----11
第三章 美式選擇權-----12
第一節 二項式評價模型-----14
第二節 有限差分法-----17
第三節 複合選擇權近似法-----22
第四節 二次逼近法-----27
第五節 修正二次逼近法-----32
第四章 美式新奇選擇權-----38
第一節 美式次方選擇權-----39
第二節 美式匯率連動選擇權-----46
一、偏微分方程-----46
二、美式匯率連動選擇權第一型-----49
三、美式匯率連動選擇權第二型-----54
四、美式匯率連動選擇權第三型-----58
五、美式匯率連動選擇權第四型-----62
第三節 美式數據選擇權-----67
第五章 數值結果分析-----72
第六章 結論-----81
參考文獻-----83
附表
中文部份：
1. 陳松男，期貨與選擇權：衍生性商品理論與實務，三民書局，85年5月初版
2. 陳松男，金融工程學：金融商品創新、選擇權理論，華泰文化，91年1月初版
3. 陳威光，選擇權：理論、實務與應用，智勝文化，90年1月初版
英文部份：
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此全文未授權公開